Simplecryptoguide.com

Βασικά στοιχεία τεχνικής ανάλυσης (TA)

Τεχνική ανάλυση TA Basics - Βασικά στοιχεία τεχνικής ανάλυσης (TA)
Τεχνική ανάλυση (ΤΑ) είναι ένας από τους πλέον χρησιμοποιούμενους τρόπους ανάλυσης των χρηματοπιστωτικών αγορών. Η ΤΑ μπορεί να εφαρμοστεί ουσιαστικά σε οποιαδήποτε χρηματοπιστωτική αγορά, είτε πρόκειται για μετοχές, forex, χρυσό ή κρυπτονομίσματα.

Ενώ οι βασικές έννοιες της τεχνικής ανάλυσης είναι σχετικά εύκολο να κατανοηθούν, είναι μια δύσκολη τέχνη για να την κατακτήσει κανείς. Το να γίνεις σταθερά καλός στις συναλλαγές είναι μια διαδικασία που απαιτεί χρόνο. Απαιτεί πολλή εξάσκηση στην τελειοποίηση των στρατηγικών συναλλαγών σας και στην εκμάθηση του τρόπου διατύπωσης των δικών σας εμπορικών ιδεών. Με αυτόν τον τρόπο, μπορείτε να βρείτε τα δυνατά σας σημεία, να εντοπίσετε τις αδυναμίες σας και να έχετε τον έλεγχο των επενδυτικών και εμπορικών σας αποφάσεων. Αυτό το άρθρο θα σας εισαγάγει σε ορισμένα βασικά στοιχεία της τεχνικής ανάλυσης, καθώς και σε ορισμένα από τα πιο συνηθισμένα λάθη.

Τι είναι η θέση long;

Μια θέση αγοράς (ή απλά αγορά) σημαίνει την αγορά ενός περιουσιακού στοιχείου με την προσδοκία ότι η αξία του θα αυξηθεί. Οι μακροχρόνιες θέσεις χρησιμοποιούνται συχνά στο πλαίσιο παραγώγων προϊόντων ή Forex, αλλά ισχύουν βασικά για κάθε κατηγορία περιουσιακών στοιχείων ή τύπο αγοράς. Η αγορά ενός περιουσιακού στοιχείου στην αγορά spot με την ελπίδα ότι η τιμή του θα αυξηθεί αποτελεί επίσης θέση αγοράς.

Η επένδυση σε ένα χρηματοοικονομικό προϊόν είναι ο πιο συνηθισμένος τρόπος επένδυσης, ειδικά για όσους μόλις ξεκινούν. Οι μακροπρόθεσμες στρατηγικές διαπραγμάτευσης, όπως η αγορά και διακράτηση, βασίζονται στην υπόθεση ότι το υποκείμενο περιουσιακό στοιχείο θα αυξηθεί σε αξία. Υπό αυτή την έννοια, η αγορά και διακράτηση είναι απλώς η μακροχρόνια τοποθέτηση για παρατεταμένο χρονικό διάστημα.

Ωστόσο, το να είναι κανείς long δεν σημαίνει απαραίτητα ότι ο έμπορος αναμένει να κερδίσει από μια ανοδική κίνηση της τιμής. Πάρτε για παράδειγμα τα μάρκες με μόχλευση. Το BTCDOWN συσχετίζεται αντιστρόφως ανάλογα με την τιμή του Bitcoin. Εάν η τιμή του Bitcoin αυξηθεί, η τιμή του BTCDOWN μειώνεται. Εάν η τιμή του Bitcoin πέσει, η τιμή του BTCDOWN ανεβαίνει. Υπό αυτή την έννοια, η είσοδος σε θέση αγοράς στο BTCDOWN ισοδυναμεί με πτωτική κίνηση της τιμής του Bitcoin.

 

Τι είναι το σορτάρισμα;

Μια θέση πώλησης (ή short) σημαίνει την πώληση ενός περιουσιακού στοιχείου με την πρόθεση να το επαναγοράσει αργότερα σε χαμηλότερη τιμή. Το σορτάρισμα συνδέεται στενά με τη διαπραγμάτευση με περιθώριο κέρδους, καθώς μπορεί να συμβεί με δανεικά περιουσιακά στοιχεία. Ωστόσο, χρησιμοποιείται επίσης ευρέως στην αγορά παραγώγων και μπορεί να γίνει με μια απλή θέση spot. Πώς λειτουργεί λοιπόν το σορτάρισμα;

Όταν πρόκειται για σορτάρισμα στις αγορές spot, είναι αρκετά απλό. Ας υποθέσουμε ότι έχετε ήδη Bitcoin και περιμένετε ότι η τιμή θα πέσει. Πουλάτε το BTC σας για USD, καθώς σκοπεύετε να το ξαναγοράσετε αργότερα σε χαμηλότερη τιμή. Σε αυτή την περίπτωση, ουσιαστικά εισέρχεστε σε θέση πώλησης στο Bitcoin, καθώς πουλάτε ψηλά για να ξαναγοράσετε χαμηλότερα. Αρκετά εύκολο. Τι γίνεται όμως με το σορτάρισμα με δανεικά κεφάλαια; Ας δούμε πώς λειτουργεί αυτό.

Δανείζεστε ένα περιουσιακό στοιχείο που πιστεύετε ότι θα μειωθεί σε αξία - για παράδειγμα, μια μετοχή ή ένα κρυπτονόμισμα. Το πουλάτε αμέσως. Αν η συναλλαγή πάει όπως θέλετε και η τιμή του περιουσιακού στοιχείου μειωθεί, αγοράζετε πίσω το ίδιο ποσό του περιουσιακού στοιχείου που δανειστήκατε. Αποπληρώνετε τα περιουσιακά στοιχεία που δανειστήκατε (μαζί με τους τόκους) και κερδίζετε από τη διαφορά μεταξύ της τιμής που αρχικά πουλήσατε και της τιμής που ξαναγοράσατε.

Λοιπόν, πώς μοιάζει το σορτάρισμα του Bitcoin με δανεικά κεφάλαια; Ας δούμε ένα παράδειγμα. Βάζουμε την απαιτούμενη εγγύηση για να δανειστούμε 1 BTC και στη συνέχεια το πουλάμε αμέσως για $10.000. Τώρα έχουμε $10,000. Ας πούμε ότι η τιμή πέφτει σε $8,000. Αγοράζουμε 1 BTC και εξοφλούμε το χρέος μας ύψους 1 BTC μαζί με τους τόκους. Δεδομένου ότι αρχικά πουλήσαμε Bitcoin για $10,000 και τώρα ξαναγοράσαμε σε $8,000, το κέρδος μας είναι $2,000 (μείον την πληρωμή τόκων και τα έξοδα συναλλαγών).

 

Ποιο είναι το βιβλίο παραγγελιών;

Το βιβλίο εντολών είναι μια συλλογή των επί του παρόντος ανοικτών εντολών για ένα περιουσιακό στοιχείο, οργανωμένων ανά τιμή. Όταν δημοσιεύετε μια εντολή που δεν εκτελείται αμέσως, προστίθεται στο βιβλίο εντολών. Θα παραμείνει εκεί μέχρι να πληρωθεί από άλλη εντολή ή να ακυρωθεί.

Τα βιβλία παραγγελιών διαφέρουν σε κάθε πλατφόρμα, αλλά γενικά περιέχουν περίπου τις ίδιες πληροφορίες. Θα δείτε τον αριθμό των εντολών σε συγκεκριμένα επίπεδα τιμών.

Όσον αφορά τα ανταλλακτήρια κρυπτογράφησης και τις διαδικτυακές συναλλαγές, οι εντολές στο βιβλίο εντολών αντιστοιχίζονται από ένα σύστημα που ονομάζεται μηχανισμός αντιστοίχισης. Αυτό το σύστημα είναι αυτό που διασφαλίζει την εκτέλεση των συναλλαγών - θα μπορούσατε να το θεωρήσετε ως τον εγκέφαλο του χρηματιστηρίου. Αυτό το σύστημα, μαζί με το βιβλίο εντολών, αποτελεί τον πυρήνα της έννοιας του ηλεκτρονικού χρηματιστηρίου.

 

Ποιο είναι το βάθος του βιβλίου παραγγελιών;

Το βάθος του βιβλίου εντολών (ή βάθος αγοράς) αναφέρεται σε μια απεικόνιση των επί του παρόντος ανοικτών εντολών στο βιβλίο εντολών. Συνήθως τοποθετεί τις εντολές αγοράς στη μία πλευρά και τις εντολές πώλησης στην άλλη και τις εμφανίζει αθροιστικά σε ένα διάγραμμα.

Βάθος βιβλίου εντολών του ζεύγους αγοράς BTC/USDT στο Binance.

Βάθος βιβλίου εντολών του ζεύγους αγοράς BTC/USDT στις Binance.

Γενικότερα, το βάθος του βιβλίου εντολών μπορεί επίσης να αναφέρεται στην ποσότητα ρευστότητας που μπορεί να απορροφήσει το βιβλίο εντολών. Όσο πιο "βαθιά" είναι η αγορά, τόσο περισσότερη ρευστότητα υπάρχει στο βιβλίο εντολών. Υπό αυτή την έννοια, μια αγορά με μεγαλύτερη ρευστότητα μπορεί να απορροφήσει μεγαλύτερες εντολές χωρίς σημαντική επίδραση στην τιμή. Ωστόσο, εάν η αγορά δεν έχει ρευστότητα, οι μεγάλες εντολές μπορεί να έχουν σημαντικό αντίκτυπο στην τιμή.

 

Τι είναι η εντολή αγοράς;

Η εντολή αγοράς είναι μια εντολή αγοράς ή πώλησης στην καλύτερη δυνατή τιμή αγοράς. Είναι ουσιαστικά ο ταχύτερος τρόπος για να μπείτε ή να βγείτε από μια αγορά.

Όταν ορίζετε μια εντολή αγοράς, ουσιαστικά λέτε: "Θα ήθελα να εκτελέσω αυτή την παραγγελία αμέσως τώρα στην καλύτερη τιμή που μπορώ να βρω".

Η εντολή αγοράς σας θα συνεχίσει να συμπληρώνει εντολές από το βιβλίο εντολών μέχρι να συμπληρωθεί πλήρως ολόκληρη η εντολή. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο οι μεγάλοι έμποροι (ή φάλαινες) μπορούν να έχουν σημαντικό αντίκτυπο στην τιμή όταν χρησιμοποιούν εντολές αγοράς. Μια μεγάλη εντολή αγοράς μπορεί να απορροφήσει αποτελεσματικά τη ρευστότητα από το βιβλίο εντολών. Πώς γίνεται αυτό; Ας το εξετάσουμε όταν συζητάμε ολίσθηση.

 

Τι είναι η ολίσθηση στις συναλλαγές;

Υπάρχει κάτι που πρέπει να γνωρίζετε όταν πρόκειται για εντολές αγοράς - ολίσθηση. Όταν λέμε ότι οι εντολές αγοράς συμπληρώνονται στην καλύτερη διαθέσιμη τιμή, αυτό σημαίνει ότι συνεχίζουν να συμπληρώνουν εντολές από το βιβλίο εντολών μέχρι να εκτελεστεί ολόκληρη η εντολή.

Ωστόσο, τι γίνεται αν δεν υπάρχει αρκετή ρευστότητα γύρω από την επιθυμητή τιμή για να πληρωθεί μια μεγάλη εντολή αγοράς; Μπορεί να υπάρχει μεγάλη διαφορά μεταξύ της τιμής στην οποία περιμένετε να πληρωθεί η εντολή σας και της τιμής στην οποία θα πληρωθεί. Αυτή η διαφορά ονομάζεται ολίσθηση.

Ας υποθέσουμε ότι θα θέλατε να ανοίξετε μια θέση long αξίας 10 BTC σε ένα altcoin. Ωστόσο, αυτό το altcoin έχει σχετικά μικρή κεφαλαιοποίηση και διαπραγματεύεται σε μια αγορά χαμηλής ρευστότητας. Εάν χρησιμοποιήσετε μια εντολή αγοράς, θα συνεχίσει να συμπληρώνει εντολές από το βιβλίο εντολών μέχρι να συμπληρωθεί ολόκληρη η εντολή των 10 BTC. Σε μια αγορά με ρευστότητα, θα μπορούσατε να συμπληρώσετε την εντολή σας για 10 BTC χωρίς να επηρεάσετε σημαντικά την τιμή. Όμως, σε αυτή την περίπτωση, η έλλειψη ρευστότητας σημαίνει ότι ενδέχεται να μην υπάρχουν αρκετές εντολές πώλησης στο βιβλίο εντολών για το τρέχον εύρος τιμών.

Έτσι, μέχρι να ολοκληρωθεί ολόκληρη η εντολή των 10 BTC, μπορεί να διαπιστώσετε ότι η μέση τιμή που καταβλήθηκε ήταν πολύ υψηλότερη από την αναμενόμενη. Με άλλα λόγια, η έλλειψη εντολών πώλησης προκάλεσε την κίνηση της εντολής αγοράς σας προς τα πάνω στο βιβλίο εντολών, αντιστοιχώντας σε εντολές που ήταν σημαντικά ακριβότερες από την αρχική τιμή.

Λάβετε υπόψη σας την ολίσθηση κατά τη διαπραγμάτευση altcoins, καθώς ορισμένα ζεύγη συναλλαγών ενδέχεται να μην έχουν αρκετή ρευστότητα για να εκτελέσουν τις εντολές αγοράς σας.

 

Τι είναι η εντολή ορίου;

Η εντολή ορίου είναι μια εντολή αγοράς ή πώλησης ενός περιουσιακού στοιχείου σε μια συγκεκριμένη τιμή ή σε καλύτερη τιμή. Η τιμή αυτή ονομάζεται οριακή τιμή. Οι οριακές εντολές αγοράς θα εκτελούνται στην οριακή τιμή ή χαμηλότερα, ενώ οι οριακές εντολές πώλησης θα εκτελούνται στην οριακή τιμή ή υψηλότερα.

Όταν ορίζετε μια οριακή εντολή, ουσιαστικά λέτε: "Θα ήθελα να εκτελέσω αυτή την εντολή σε αυτή τη συγκεκριμένη τιμή ή σε καλύτερη, αλλά ποτέ σε χειρότερη".

Η χρήση μιας εντολής ορίου σας επιτρέπει να έχετε μεγαλύτερο έλεγχο της εισόδου ή της εξόδου σας σε μια δεδομένη αγορά. Στην πραγματικότητα, εγγυάται ότι η εντολή σας δεν θα πληρωθεί ποτέ σε χειρότερη τιμή από την επιθυμητή τιμή σας. Ωστόσο, αυτό έχει και ένα μειονέκτημα. Η αγορά ενδέχεται να μην φτάσει ποτέ στην τιμή σας, αφήνοντας την εντολή σας ανεκτέλεστη. Σε πολλές περιπτώσεις, αυτό μπορεί να σημαίνει ότι χάνετε μια πιθανή ευκαιρία συναλλαγής.

Η απόφαση για το πότε να χρησιμοποιήσετε μια εντολή ορίου ή μια εντολή αγοράς μπορεί να διαφέρει ανάλογα με τον κάθε έμπορο. Ορισμένοι έμποροι μπορεί να χρησιμοποιούν μόνο το ένα ή το άλλο, ενώ άλλοι έμποροι θα χρησιμοποιούν και τα δύο - ανάλογα με τις περιστάσεις. Το σημαντικό είναι να καταλάβετε πώς λειτουργούν, ώστε να μπορείτε να αποφασίσετε μόνοι σας.

 

Τι είναι η εντολή stop-loss;

Τώρα που γνωρίζουμε τι είναι οι εντολές αγοράς και οι εντολές ορίου, ας μιλήσουμε για τις εντολές stop-loss. Μια εντολή stop-loss είναι ένας τύπος εντολής ορίου ή αγοράς που ενεργοποιείται μόνο όταν επιτευχθεί μια συγκεκριμένη τιμή. Αυτή η τιμή ονομάζεται τιμή διακοπής.

Ο σκοπός μιας εντολής stop-loss είναι κυρίως ο περιορισμός των απωλειών. Κάθε συναλλαγή πρέπει να έχει ένα σημείο ακύρωσης, το οποίο είναι ένα επίπεδο τιμής που πρέπει να ορίσετε εκ των προτέρων. Αυτό είναι το επίπεδο στο οποίο λέτε ότι η αρχική σας ιδέα ήταν λανθασμένη, πράγμα που σημαίνει ότι θα πρέπει να αποχωρήσετε από την αγορά για να αποτρέψετε περαιτέρω απώλειες. Έτσι, το σημείο ακύρωσης είναι το σημείο στο οποίο συνήθως τοποθετείτε την εντολή stop-loss.

Πώς λειτουργεί μια εντολή stop-loss; Όπως αναφέραμε, η εντολή stop-loss μπορεί να είναι τόσο οριακή όσο και εντολή αγοράς. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο αυτές οι παραλλαγές μπορεί επίσης να αναφέρονται ως εντολές stop-limit και stop-market. Το βασικό πράγμα που πρέπει να κατανοήσετε είναι ότι η εντολή stop-loss ενεργοποιείται μόνο όταν επιτευχθεί μια συγκεκριμένη τιμή (η τιμή stop). Όταν επιτευχθεί η τιμή stop, ενεργοποιείται είτε μια εντολή αγοράς είτε μια εντολή ορίου. Ουσιαστικά ορίζετε την τιμή stop ως το έναυσμα για την εντολή αγοράς ή την εντολή ορίου.

Ωστόσο, υπάρχει ένα πράγμα που πρέπει να έχετε κατά νου. Γνωρίζουμε ότι οι οριακές εντολές συμπληρώνονται μόνο στην οριακή τιμή ή και καλύτερα, αλλά ποτέ χειρότερα. Εάν χρησιμοποιείτε μια εντολή stop-limit ως stop-loss και η αγορά καταρρεύσει βίαια, μπορεί να απομακρυνθεί αμέσως από την οριακή τιμή σας, αφήνοντας την εντολή σας ανεκπλήρωτη. Με άλλα λόγια, η τιμή stop θα ενεργοποιούσε την εντολή stop-limit σας, αλλά η εντολή limit θα παρέμενε ανεκπλήρωτη λόγω της απότομης πτώσης της τιμής. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο οι εντολές stop-market θεωρούνται ασφαλέστερες από τις εντολές stop-limit. Εξασφαλίζουν ότι, ακόμη και σε ακραίες συνθήκες αγοράς, θα έχετε εγγυημένη έξοδο από την αγορά μόλις επιτευχθεί το σημείο ακύρωσής σας.

 

Τι είναι οι makers και οι takers;

Γίνεσαι ένας κατασκευαστής όταν τοποθετείτε μια εντολή που δεν εκτελείται αμέσως, αλλά προστίθεται στο βιβλίο εντολών. Δεδομένου ότι η εντολή σας είναι προσθήκη ρευστότητας στο βιβλίο εντολών, είστε "δημιουργός" ρευστότητας.

Οι οριακές εντολές συνήθως εκτελούνται ως εντολές δημιουργού, αλλά όχι σε όλες τις περιπτώσεις. Για παράδειγμα, ας πούμε ότι τοποθετείτε μια οριακή εντολή αγοράς με οριακή τιμή που είναι σημαντικά υψηλότερη από την τρέχουσα τιμή της αγοράς. Εφόσον λέτε ότι η εντολή σας μπορεί να εκτελεστεί στην οριακή τιμή ή σε καλύτερη τιμή, η εντολή σας θα εκτελεστεί έναντι της τιμής της αγοράς (καθώς είναι χαμηλότερη από την οριακή σας τιμή).

Γίνεσαι ένας taker όταν δίνετε μια εντολή που εκτελείται αμέσως. Η εντολή σας δεν προστίθεται στο βιβλίο εντολών, αλλά συνδυάζεται αμέσως με μια υπάρχουσα εντολή στο βιβλίο εντολών. Εφόσον λαμβάνετε ρευστότητα από το βιβλίο εντολών, είστε λήπτης. Οι εντολές αγοράς θα είναι πάντα εντολές αποδέκτη, καθώς εκτελείτε την εντολή σας στην καλύτερη δυνατή τρέχουσα τιμή της αγοράς.

Ορισμένα χρηματιστήρια υιοθετούν ένα μοντέλο αμοιβών πολλαπλών επιπέδων για να δώσουν κίνητρα στους διαπραγματευτές να παρέχουν ρευστότητα. Εξάλλου, είναι προς το συμφέρον τους να προσελκύσουν εμπόρους με μεγάλο όγκο συναλλαγών στο χρηματιστήριό τους - η ρευστότητα προσελκύει περισσότερη ρευστότητα. Σε τέτοια συστήματα, οι makers τείνουν να πληρώνουν χαμηλότερες αμοιβές από τους takers, καθώς είναι αυτοί που προσθέτουν ρευστότητα στο χρηματιστήριο. Σε ορισμένες περιπτώσεις, μπορεί ακόμη και να προσφέρουν εκπτώσεις τελών στους makers.

 

Ποια είναι η διαφορά προσφοράς-ζήτησης;

Το περιθώριο προσφοράς-ζήτησης είναι η διαφορά μεταξύ της υψηλότερης εντολής αγοράς (bid) και της χαμηλότερης εντολής πώλησης (ask) για μια δεδομένη αγορά. Είναι ουσιαστικά το χάσμα μεταξύ της υψηλότερης τιμής στην οποία ένας πωλητής είναι πρόθυμος να πουλήσει και της χαμηλότερης τιμής στην οποία ένας αγοραστής είναι πρόθυμος να αγοράσει.

Η διαφορά προσφοράς-ζήτησης είναι ένας τρόπος μέτρησης της ρευστότητας μιας αγοράς. Όσο μικρότερη είναι η διαφορά προσφοράς-ζήτησης, τόσο πιο ρευστή είναι η αγορά. Το περιθώριο προσφοράς-ζήτησης μπορεί επίσης να θεωρηθεί ως μέτρο της προσφοράς και της ζήτησης για ένα συγκεκριμένο περιουσιακό στοιχείο. Υπό αυτή την έννοια, η προσφορά αντιπροσωπεύεται από την πλευρά ζήτησης ενώ η ζήτηση από την πλευρά προσφοράς.

Όταν τοποθετείτε μια εντολή αγοράς αγοράς, αυτή θα εκτελεστεί στη χαμηλότερη διαθέσιμη τιμή ζήτησης. Αντίθετα, όταν τοποθετείτε μια εντολή πώλησης στην αγορά, θα πληρωθεί στην υψηλότερη διαθέσιμη τιμή προσφοράς.

 

Τι είναι το διάγραμμα κεριών;

Ένα διάγραμμα κεριών είναι μια γραφική αναπαράσταση της τιμής ενός περιουσιακού στοιχείου για ένα συγκεκριμένο χρονικό διάστημα. Αποτελείται από κηροπήγια, καθένα από τα οποία αντιπροσωπεύει το ίδιο χρονικό διάστημα. Για παράδειγμα, ένα διάγραμμα 1 ώρας παρουσιάζει κηροπήγια που το καθένα αντιπροσωπεύει περίοδο μιας ώρας. Ένα διάγραμμα 1 ημέρας δείχνει κηροπήγια που το καθένα αντιπροσωπεύει μια περίοδο μιας ημέρας, και ούτω καθεξής.

Ημερήσιο διάγραμμα του Bitcoin. Κάθε κηροπήγιο αντιπροσωπεύει μία ημέρα συναλλαγών.

Ημερήσιο διάγραμμα της Bitcoin. Κάθε κηροπήγιο αντιπροσωπεύει μία ημέρα συναλλαγών.

Ένα κηροπήγιο αποτελείται από τέσσερα σημεία δεδομένων: το Άνοιγμα, το Υψηλό, το Χαμηλό και το Κλείσιμο (αναφέρονται επίσης ως τιμές OHLC). Το Άνοιγμα και το Κλείσιμο είναι η πρώτη και η τελευταία καταγεγραμμένη τιμή για το συγκεκριμένο χρονικό πλαίσιο, ενώ το Χαμηλό και το Υψηλό είναι η χαμηλότερη και η υψηλότερη καταγεγραμμένη τιμή, αντίστοιχα.

Τα διαγράμματα κεριών είναι ένα από τα πιο σημαντικά εργαλεία για την ανάλυση οικονομικών δεδομένων. Τα candlesticks χρονολογούνται από τον 17ο αιώνα στην Ιαπωνία, αλλά τελειοποιήθηκαν στις αρχές του 20ού αιώνα από πρωτοπόρους των συναλλαγών όπως ο Charles Dow.

 

Τι είναι ένα μοτίβο διαγράμματος κεριών;

Η τεχνική ανάλυση βασίζεται σε μεγάλο βαθμό στην υπόθεση ότι οι προηγούμενες κινήσεις των τιμών μπορούν να υποδεικνύουν τη μελλοντική δράση των τιμών. Πώς μπορούν λοιπόν τα κηροπήγια να είναι χρήσιμα σε αυτό το πλαίσιο; Η ιδέα είναι να εντοπίζετε τα μοτίβα του διαγράμματος των κηροπήγιων και να δημιουργείτε ιδέες συναλλαγών με βάση αυτά.

Διαγράμματα κεριών βοηθούν τους traders να αναλύσουν τη δομή της αγοράς και να καθορίσουν αν βρισκόμαστε σε μια ανοδική ή πτωτική περιβάλλον της αγοράς. Μπορούν επίσης να χρησιμοποιηθούν για τον εντοπισμό περιοχών ενδιαφέροντος σε ένα διάγραμμα, όπως επίπεδα στήριξης ή αντίστασης ή πιθανά σημεία αντιστροφής. Αυτά είναι τα σημεία του διαγράμματος που έχουν συνήθως αυξημένη συναλλακτική δραστηριότητα.

Τα μοτίβα κεριών είναι επίσης ένας πολύ καλός τρόπος για τη διαχείριση του κινδύνου, καθώς μπορούν να παρουσιάσουν καθορισμένες και ακριβείς ρυθμίσεις συναλλαγών. Πώς; Λοιπόν, τα μοτίβα κεριών μπορούν να καθορίσουν σαφείς στόχους τιμών και σημεία ακύρωσης. Αυτό επιτρέπει στους εμπόρους να καταλήξουν σε πολύ ακριβείς και ελεγχόμενες ρυθμίσεις συναλλαγών. Ως εκ τούτου, τα μοτίβα κεριών χρησιμοποιούνται ευρέως τόσο από τους εμπόρους Forex όσο και από τους εμπόρους κρυπτονομισμάτων.

 

Τι είναι η γραμμή τάσης;

Οι γραμμές τάσης είναι ένα ευρέως χρησιμοποιούμενο εργαλείο τόσο από τους εμπόρους όσο και από τους τεχνικούς αναλυτές. Πρόκειται για γραμμές που συνδέουν ορισμένα σημεία δεδομένων σε ένα διάγραμμα. Συνήθως, αυτά τα δεδομένα είναι η τιμή, αλλά όχι σε όλες τις περιπτώσεις. Ορισμένοι έμποροι μπορεί επίσης να σχεδιάζουν γραμμές τάσης σε τεχνικούς δείκτες και ταλαντωτές.

Η κύρια ιδέα πίσω από τη χάραξη των γραμμών τάσης είναι να απεικονίσετε ορισμένες πτυχές της δράσης των τιμών. Με αυτόν τον τρόπο, οι έμποροι μπορούν να εντοπίσουν τη συνολική τάση και τη δομή της αγοράς.

Η τιμή του Bitcoin αγγίζει μια γραμμή τάσης πολλές φορές, υποδεικνύοντας μια ανοδική τάση.

Η τιμή του Bitcoin αγγίζει μια γραμμή τάσης πολλές φορές, υποδεικνύοντας μια ανοδική τάση.

Ορισμένοι έμποροι μπορεί να χρησιμοποιούν μόνο γραμμές τάσης για να κατανοήσουν καλύτερα τη δομή της αγοράς. Άλλοι μπορεί να τις χρησιμοποιούν για να δημιουργήσουν ιδέες για συναλλαγές που μπορούν να αναληφθούν με βάση τον τρόπο με τον οποίο οι γραμμές τάσης αλληλεπιδρούν με την τιμή.

Οι γραμμές τάσης μπορούν να εφαρμοστούν σε ένα διάγραμμα που δείχνει σχεδόν οποιοδήποτε χρονικό πλαίσιο. Ωστόσο, όπως συμβαίνει με οποιοδήποτε άλλο εργαλείο ανάλυσης της αγοράς, οι γραμμές τάσης σε υψηλότερα χρονικά πλαίσια τείνουν να είναι πιο αξιόπιστες από τις γραμμές τάσης σε χαμηλότερα χρονικά πλαίσια.

Μια άλλη πτυχή που πρέπει να εξετάσετε εδώ είναι η ισχύς μιας γραμμής τάσης. Ο συμβατικός ορισμός μιας γραμμής τάσης ορίζει ότι πρέπει να αγγίξει την τιμή τουλάχιστον δύο ή τρεις φορές για να γίνει έγκυρη. Συνήθως, όσο περισσότερες φορές έχει αγγίξει η τιμή (δοκιμασμένο) μια γραμμή τάσης, τόσο πιο αξιόπιστη μπορεί να θεωρηθεί.

 

Τι είναι η στήριξη και η αντίσταση;

Η στήριξη και η αντίσταση είναι μερικές από τις πιο βασικές έννοιες που σχετίζονται με τις συναλλαγές και την τεχνική ανάλυση.

Υποστήριξη σημαίνει ένα επίπεδο όπου η τιμή βρίσκει "πάτωμα". Με άλλα λόγια, ένα επίπεδο στήριξης είναι μια περιοχή σημαντικής ζήτησης, όπου οι αγοραστές παρεμβαίνουν και ωθούν την τιμή προς τα πάνω.

Αντίσταση σημαίνει ένα επίπεδο όπου η τιμή βρίσκει "οροφή". Ένα επίπεδο αντίστασης είναι μια περιοχή σημαντικής προσφοράς, όπου οι πωλητές παρεμβαίνουν και πιέζουν την τιμή προς τα κάτω.

Το επίπεδο στήριξης (κόκκινο) δοκιμάζεται και διασπάται, μετατρεπόμενο σε αντίσταση.

Το επίπεδο στήριξης (κόκκινο) δοκιμάζεται και διασπάται, μετατρεπόμενο σε αντίσταση.

Τώρα γνωρίζετε ότι η στήριξη και η αντίσταση είναι επίπεδα αυξημένης ζήτησης και προσφοράς, αντίστοιχα. Ωστόσο, πολλοί άλλοι παράγοντες μπορεί να παίζουν ρόλο όταν σκεφτόμαστε την υποστήριξη και την αντίσταση.

Τεχνικοί δείκτες, όπως γραμμές τάσης, κινητοί μέσοι όροι, Ζώνες BollingerIchimoku Σύννεφα, και Fibonacci Retracement μπορεί επίσης να υποδείξει πιθανά επίπεδα στήριξης και αντίστασης. Στην πραγματικότητα, χρησιμοποιούνται ακόμη και πτυχές της ανθρώπινης ψυχολογίας. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο οι έμποροι και οι επενδυτές μπορούν να ενσωματώσουν την υποστήριξη και την αντίσταση με πολύ διαφορετικό τρόπο στην ατομική τους στρατηγική συναλλαγών.

 

Binance 10 - Βασικά στοιχεία τεχνικής ανάλυσης (TA)

Συνήθη λάθη κατά τη διαπραγμάτευση με τεχνική ανάλυση

1. Δεν περιορίζετε τις απώλειές σας

Ας ξεκινήσουμε με ένα απόσπασμα από τον έμπορο εμπορευμάτων Ed Seykota:

"Τα στοιχεία της καλής διαπραγμάτευσης είναι: (1) μείωση των απωλειών, (2) μείωση των απωλειών και (3) μείωση των απωλειών. Αν μπορείτε να ακολουθήσετε αυτούς τους τρεις κανόνες, μπορεί να έχετε μια ευκαιρία".

Αυτό φαίνεται απλό βήμα, αλλά είναι πάντα καλό να τονίζεται η σημασία του. Όταν πρόκειται για συναλλαγές και επενδύσεις, η προστασία του κεφαλαίου σας θα πρέπει πάντα να είναι η υπ' αριθμόν ένα προτεραιότητά σας.

Η έναρξη των συναλλαγών μπορεί να είναι ένα αποθαρρυντικό εγχείρημα. Μια σταθερή προσέγγιση που πρέπει να λάβετε υπόψη σας όταν ξεκινάτε είναι η εξής: το πρώτο βήμα δεν είναι να κερδίσετε, αλλά να μην χάσετε. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο μπορεί να είναι ευνοϊκό να ξεκινήσετε με μικρότερο μέγεθος θέσης ή να μην διακινδυνεύσετε καν πραγματικά κεφάλαια. Binance Μελλοντικά συμβόλαια, για παράδειγμα, διαθέτει ένα δίκτυο δοκιμών όπου μπορείτε να δοκιμάσετε τις στρατηγικές σας προτού ρισκάρετε τα χρήματα που με κόπο κερδίσατε. Με αυτόν τον τρόπο, μπορείτε να προστατεύσετε το κεφάλαιό σας και να το ρισκάρετε μόνο όταν θα έχετε σταθερά καλά αποτελέσματα.
Ρύθμιση ενός stop-loss είναι ο απλός ορθολογισμός. Οι συναλλαγές σας θα πρέπει να έχουν ένα σημείο ακύρωσης. Αυτό είναι το σημείο στο οποίο "δαγκώνετε τη σφαίρα" και αποδέχεστε ότι η εμπορική σας ιδέα ήταν λανθασμένη. Αν δεν εφαρμόσετε αυτή τη νοοτροπία στις συναλλαγές σας, πιθανότατα δεν θα τα πάτε καλά μακροπρόθεσμα. Ακόμα και μία κακή συναλλαγή μπορεί να είναι πολύ επιζήμια για το χαρτοφυλάκιό σας και μπορεί να καταλήξετε να κρατάτε μια χαμένη σακούλα, ελπίζοντας ότι η αγορά θα ανακάμψει.

2. Υπεραγορές

Όταν είστε ενεργός έμπορος, είναι κοινό λάθος να πιστεύετε ότι πρέπει πάντα να είστε σε μια συναλλαγή. Η διαπραγμάτευση περιλαμβάνει πολλή ανάλυση και πολύ, λοιπόν, κάθισμα και υπομονετική αναμονή! Με ορισμένες στρατηγικές διαπραγμάτευσης, μπορεί να χρειαστεί να περιμένετε πολύ καιρό για να λάβετε ένα αξιόπιστο σήμα για να μπείτε σε μια συναλλαγή. Ορισμένοι έμποροι μπορεί να εισέρχονται σε λιγότερες από τρεις συναλλαγές ετησίως και να εξακολουθούν να παράγουν εξαιρετικές αποδόσεις.

Δείτε αυτό το απόσπασμα από τον έμπορο Jesse Livermore, έναν από τους πρωτοπόρους του day trading:

"Τα χρήματα βγαίνουν από το να κάθεσαι, όχι από το να κάνεις συναλλαγές".

Προσπαθήστε να αποφύγετε να μπείτε σε μια συναλλαγή μόνο και μόνο για χάρη της. Δεν χρειάζεται πάντα να συμμετέχετε σε μια συναλλαγή. Στην πραγματικότητα, σε ορισμένες συνθήκες της αγοράς, είναι στην πραγματικότητα πιο επικερδές να μην κάνετε τίποτα και να περιμένετε να σας παρουσιαστεί μια ευκαιρία. Με αυτόν τον τρόπο, διατηρείτε το κεφάλαιό σας και το έχετε έτοιμο να το αναπτύξετε μόλις εμφανιστούν ξανά οι καλές ευκαιρίες συναλλαγών. Αξίζει να έχετε κατά νου ότι οι ευκαιρίες θα επανέλθουν πάντα, απλά πρέπει να τις περιμένετε.

Ένα παρόμοιο λάθος στις συναλλαγές είναι η υπερβολική έμφαση στα χαμηλότερα χρονικά πλαίσια. Η ανάλυση που γίνεται σε υψηλότερα χρονικά πλαίσια θα είναι γενικά πιο αξιόπιστη από την ανάλυση που γίνεται σε χαμηλότερα χρονικά πλαίσια. Ως εκ τούτου, τα χαμηλά χρονικά πλαίσια θα παράγουν πολύ θόρυβο στην αγορά και μπορεί να σας βάλουν στον πειρασμό να εισέρχεστε σε συναλλαγές πιο συχνά. Παρόλο που υπάρχουν πολλοί επιτυχημένοι scalpers και βραχυπρόθεσμα κερδοφόροι έμποροι, οι συναλλαγές σε χαμηλότερα χρονικά πλαίσια συνήθως επιφέρουν κακή αναλογία κινδύνου/απόδοσης. Ως επικίνδυνη στρατηγική συναλλαγών, σίγουρα δεν συνιστάται για αρχάριους.

3. Εμπορικές συναλλαγές εκδίκησης

Είναι αρκετά συνηθισμένο να βλέπουμε εμπόρους να προσπαθούν να αναπληρώσουν αμέσως μια σημαντική απώλεια. Αυτό είναι αυτό που αποκαλούμε revenge trading. Δεν έχει σημασία αν θέλετε να είστε τεχνικός αναλυτής, έμπορος ημέρας ή swing trader - αποφεύγοντας τις συναισθηματικές αποφάσεις είναι ζωτικής σημασίας.

Είναι εύκολο να παραμείνετε ήρεμοι όταν τα πράγματα πάνε καλά, ή ακόμα και όταν κάνετε μικρά λάθη. Αλλά μπορείτε να παραμείνετε ήρεμοι όταν τα πράγματα πάνε εντελώς στραβά; Μπορείτε να επιμείνετε στο σχέδιο συναλλαγών σας, ακόμη και όταν όλοι οι άλλοι πανικοβάλλονται;

Προσέξτε τη λέξη "ανάλυση" στην τεχνική ανάλυση. Φυσικά, αυτό συνεπάγεται μια αναλυτική προσέγγιση των αγορών, σωστά; Επομένως, γιατί να θέλετε να πάρετε βιαστικές, συναισθηματικές αποφάσεις σε ένα τέτοιο πλαίσιο; Αν θέλετε να συγκαταλέγεστε στους καλύτερους traders, θα πρέπει να είστε σε θέση να παραμείνετε ψύχραιμοι ακόμη και μετά τα μεγαλύτερα λάθη. Αποφύγετε τις συναισθηματικές αποφάσεις και επικεντρωθείτε στη διατήρηση μιας λογικής, αναλυτικής νοοτροπίας.

Η διαπραγμάτευση αμέσως μετά από μια μεγάλη απώλεια τείνει να οδηγεί σε ακόμη περισσότερες απώλειες. Ως εκ τούτου, ορισμένοι έμποροι μπορεί να μην κάνουν καν συναλλαγές για ένα χρονικό διάστημα μετά από μια μεγάλη απώλεια. Με αυτόν τον τρόπο, μπορούν να κάνουν μια νέα αρχή και να επιστρέψουν στις συναλλαγές με καθαρό μυαλό.

4. Να είσαι πολύ πεισματάρης για να αλλάξεις γνώμη

Αν θέλετε να γίνετε ένας επιτυχημένος έμπορος, μη φοβάστε να αλλάξετε γνώμη. Πολύ. Συνθήκες της αγοράς μπορεί να αλλάξει πολύ γρήγορα, και ένα πράγμα είναι σίγουρο. Θα συνεχίσουν να αλλάζουν. Η δουλειά σας ως έμπορος είναι να αναγνωρίζετε αυτές τις αλλαγές και να προσαρμόζεστε σε αυτές. Μια στρατηγική που λειτουργεί πολύ καλά σε ένα συγκεκριμένο περιβάλλον της αγοράς μπορεί να μην λειτουργεί καθόλου σε ένα άλλο.

Ας διαβάσουμε τι είχε να πει ο θρυλικός trader Paul Tudor Jones για τις θέσεις του:

"Κάθε μέρα υποθέτω ότι κάθε θέση που έχω είναι λανθασμένη".

Είναι καλή πρακτική να προσπαθείτε να πάρετε την άλλη πλευρά των επιχειρημάτων σας για να δείτε τις πιθανές αδυναμίες τους. Με αυτόν τον τρόπο, οι επενδυτικές σας θέσεις (και αποφάσεις) μπορούν να γίνουν πιο ολοκληρωμένες.

Αυτό φέρνει επίσης στο προσκήνιο ένα άλλο σημείο: τις γνωστικές προκαταλήψεις. Οι προκαταλήψεις μπορούν να επηρεάσουν σε μεγάλο βαθμό τη λήψη αποφάσεων, να θολώσουν την κρίση σας και να περιορίσουν το εύρος των δυνατοτήτων που είστε σε θέση να εξετάσετε. Φροντίστε να κατανοήσετε τουλάχιστον τις γνωστικές προκαταλήψεις που μπορεί να επηρεάσουν τα σχέδια συναλλαγών σας, ώστε να μπορείτε να μετριάσετε τις συνέπειές τους πιο αποτελεσματικά.

5. Αγνόηση ακραίων συνθηκών της αγοράς

Υπάρχουν στιγμές που οι προγνωστικές ιδιότητες της ΤΑ γίνονται λιγότερο αξιόπιστες. Αυτές μπορεί να είναι γεγονότα μαύρου κύκνου ή άλλα είδη ακραίων συνθήκες της αγοράς που καθοδηγούνται σε μεγάλο βαθμό από το συναίσθημα και τη μαζική ψυχολογία. Σε τελική ανάλυση, οι αγορές καθοδηγούνται από την προσφορά και τη ζήτηση και μπορεί να υπάρξουν στιγμές που είναι εξαιρετικά ανισόρροπες προς τη μία πλευρά.
Πάρτε το παράδειγμα του Δείκτης σχετικής δύναμης (RSI), ένας δείκτης ορμής. Γενικά, εάν η ανάγνωση είναι κάτω από 30, το περιουσιακό στοιχείο που απεικονίζεται στο διάγραμμα μπορεί να θεωρηθεί υπερπουλημένο. Αυτό σημαίνει ότι πρόκειται για άμεσο σήμα συναλλαγών όταν ο RSI πέφτει κάτω από 30; Απολύτως όχι! Σημαίνει απλώς ότι η δυναμική της αγοράς υπαγορεύεται επί του παρόντος από την πλευρά του πωλητή. Με άλλα λόγια, δείχνει απλώς ότι οι πωλητές είναι ισχυρότεροι από τους αγοραστές.

Ο RSI μπορεί να φτάσει σε ακραία επίπεδα κατά τη διάρκεια έκτακτων συνθηκών της αγοράς. Μπορεί ακόμη και να πέσει σε μονοψήφια επίπεδα - κοντά στη χαμηλότερη δυνατή ένδειξη (μηδέν). Ακόμη και μια τέτοια ακραία υπερπουλημένη ένδειξη μπορεί να μην σημαίνει απαραίτητα ότι επίκειται αναστροφή.

Η τυφλή λήψη αποφάσεων με βάση τεχνικά εργαλεία που φτάνουν σε ακραίες ενδείξεις μπορεί να σας στερήσει πολλά χρήματα. Αυτό ισχύει ιδιαίτερα κατά τη διάρκεια γεγονότων μαύρου κύκνου όταν η δράση των τιμών μπορεί να είναι εξαιρετικά δύσκολο να διαβαστεί. Σε περιόδους όπως αυτές, οι αγορές μπορούν να συνεχίσουν να κινούνται προς τη μία ή την άλλη κατεύθυνση και κανένα αναλυτικό εργαλείο δεν θα τις σταματήσει. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο είναι πάντα σημαντικό να εξετάζετε και άλλους παράγοντες και να μην βασίζεστε σε ένα μόνο εργαλείο.

6. Ξεχνώντας ότι η ΤΑ είναι ένα παιχνίδι πιθανοτήτων

Η τεχνική ανάλυση δεν ασχολείται με απολυτότητες. Ασχολείται με πιθανότητες. Αυτό σημαίνει ότι σε όποια τεχνική προσέγγιση και αν βασίζετε τις στρατηγικές σας, δεν υπάρχει ποτέ εγγύηση ότι η αγορά θα συμπεριφερθεί όπως περιμένετε. Ίσως η ανάλυσή σας να υποδεικνύει ότι υπάρχει πολύ μεγάλη πιθανότητα η αγορά να κινηθεί ανοδικά ή καθοδικά, αλλά και πάλι αυτό δεν αποτελεί βεβαιότητα.

Θα πρέπει να το λάβετε υπόψη σας όταν δημιουργείτε τις στρατηγικές συναλλαγών σας. Ανεξάρτητα από το πόσο έμπειροι είστε, δεν είναι ποτέ καλή ιδέα να πιστεύετε ότι η αγορά θα ακολουθήσει την ανάλυσή σας. Αν το κάνετε αυτό, είστε επιρρεπείς στο να υπερβάλλετε και να ποντάρετε πολύ μεγάλα ποσά σε ένα αποτέλεσμα, διακινδυνεύοντας μια μεγάλη οικονομική απώλεια.

7. Ακολουθώντας τυφλά άλλους εμπόρους

Η συνεχής βελτίωση της τέχνης σας είναι απαραίτητη αν θέλετε να κατακτήσετε οποιαδήποτε δεξιότητα. Αυτό ισχύει ιδιαίτερα όταν πρόκειται για συναλλαγές στις χρηματοπιστωτικές αγορές. Στην πραγματικότητα, οι μεταβαλλόμενες συνθήκες της αγοράς το καθιστούν απαραίτητο. Ένας από τους καλύτερους τρόπους για να μάθετε είναι να ακολουθείτε έμπειρους τεχνικούς αναλυτές και εμπόρους.

Ωστόσο, αν θέλετε να γίνετε σταθερά καλοί, πρέπει επίσης να βρείτε τις δικές σας δυνάμεις και να τις αξιοποιήσετε. Μπορούμε να το ονομάσουμε αυτό το πλεονέκτημά σας, αυτό που σας κάνει να διαφέρετε από τους άλλους ως έμπορος.

Αν διαβάσετε πολλές συνεντεύξεις με επιτυχημένους εμπόρους, σίγουρα θα παρατηρήσετε ότι έχουν αρκετά διαφορετικές στρατηγικές. Στην πραγματικότητα, μια στρατηγική που λειτουργεί τέλεια για έναν έμπορο μπορεί να θεωρηθεί εντελώς ανέφικτη από έναν άλλο. Υπάρχουν αμέτρητοι τρόποι για να κερδίσετε από τις αγορές. Απλά πρέπει να βρείτε ποιος ταιριάζει καλύτερα στην προσωπικότητα και το στυλ συναλλαγών σας.

Η εισαγωγή μιας συναλλαγής με βάση την ανάλυση κάποιου άλλου μπορεί να αποδώσει μερικές φορές. Ωστόσο, αν απλώς ακολουθείτε τυφλά άλλους εμπόρους χωρίς να κατανοείτε το υποκείμενο πλαίσιο, σίγουρα δεν θα λειτουργήσει μακροπρόθεσμα. Αυτό, φυσικά, δεν σημαίνει ότι δεν πρέπει να ακολουθείτε και να μαθαίνετε από άλλους. Το σημαντικό είναι αν συμφωνείτε με την ιδέα της συναλλαγής και αν ταιριάζει στο δικό σας σύστημα συναλλαγών. Δεν θα πρέπει να ακολουθείτε τυφλά άλλους εμπόρους, ακόμη και αν είναι έμπειροι και αξιόπιστοι.

Καρφιτσώστε το στο Pinterest