Critiques des bourses de crypto-monnaies 2023

De manière générale, il existe deux catégories de bourses de crypto-monnaies : échanges centralisés et les échanges décentralisés. Chaque catégorie présente ses propres avantages et inconvénients.

Échanges centralisés

Les bourses de crypto-monnaies centralisées (CEX) sont gérées par une seule organisation. Les bourses centralisées permettent de se lancer facilement dans le trading de crypto-monnaies en permettant aux utilisateurs de convertir leur monnaie fiduciaire, comme le dollar, directement en crypto. La grande majorité des échanges de crypto-monnaies ont lieu sur des bourses centralisées.

Certains amateurs de crypto s'opposent aux échanges centralisés car ils vont à l'encontre de l'éthique décentralisée des crypto-monnaies. Pire encore aux yeux de certains utilisateurs de crypto-monnaies, l'entreprise ou l'organisation peut exiger des utilisateurs qu'ils suivent Connaître son client (KYC) les règles. Celles-ci exigent que chaque utilisateur divulgue son identité, un peu comme lorsque vous demandez un compte bancaire, afin de lutter contre le blanchiment d'argent et la fraude.

Les échanges centralisés posent un autre problème : le piratage. Dans le cas d'un CEX, la bourse détient les crypto-monnaies échangées sur sa plateforme, du moins à court terme, le temps que les transactions se déroulent, ce qui augmente le risque que des pirates informatiques volent les actifs.

Pour faire face à ce risque, les bourses de crypto-monnaies centralisées ont renforcé leur sécurité ces dernières années. Entre autres stratégies, elles stockent désormais la plupart des actifs des clients hors ligne et souscrivent des polices d'assurance pour couvrir les pertes de crypto-monnaie en cas de piratage.

Si vous appréciez la commodité d'une bourse centralisée, vous pouvez réduire votre risque en transférant des crypto-monnaies vers un portefeuille séparé, hors bourse, à chaud ou à froid.

Échanges décentralisés

Les bourses de crypto-monnaies décentralisées (DEX) distribuent la responsabilité de faciliter et de vérifier les échanges de crypto-monnaies. Toute personne désireuse de rejoindre un réseau DEX peut certifier des transactions, de la même manière que les crypto-monnaies. blockchains travail. Cela peut contribuer à accroître la responsabilité et la transparence, ainsi qu'à garantir qu'un échange puisse continuer à fonctionner, quel que soit l'état de la société qui l'a créé.

Le problème est que les échanges décentralisés sont beaucoup moins conviviaux, non seulement du point de vue de l'interface, mais aussi en termes de conversion de devises. Les échanges décentralisés, par exemple, ne permettent pas toujours aux utilisateurs de déposer des dollars et de les échanger contre des crypto-monnaies. Cela signifie que vous devez soit posséder des crypto-monnaies, soit utiliser une bourse centralisée pour obtenir des crypto-monnaies que vous utiliserez ensuite sur un DEX.

Vous vous engagerez probablement aussi dans des échanges directs entre pairs. Cela signifie qu'il vous faudra peut-être plus de temps pour trouver quelqu'un qui cherche à acheter ce que vous vendez et, le cas échéant, pour trouver un acheteur. liquidité est faible, vous devrez peut-être accepter des concessions sur le prix pour acheter ou vendre rapidement une crypto à faible volume.

Vous payez deux types de frais lorsque vous achetez et vendez des crypto-monnaies : les frais de transaction et les frais de retrait.

Frais de négociation

Les frais de négociation peuvent être facturés sous la forme d'un pourcentage fixe de la quantité de crypto que vous achetez ou vendez, ou une bourse peut faire la différence entre les ordres qui sont des fabricants et ceux qui sont des preneurs, en facturant un pourcentage différent en conséquence.

À un niveau de base, les " makers " sont des ordres qui ajoutent de la liquidité à une bourse, ce qui signifie qu'ils n'exécutent pas les ordres permanents. Les preneurs, quant à eux, retirent de la liquidité d'une bourse en exécutant des ordres en attente de transaction. Selon la bourse, les frais des makers sont généralement légèrement inférieurs à ceux des takers, mais ce n'est pas toujours le cas.

Bien que l'idéal soit de choisir une bourse dont les coûts sont les plus bas, il peut être contre-productif de trop s'attarder sur les tenants et les aboutissants des frais de prise et de mise en place. En effet, vous ne pouvez pas choisir si votre ordre est traité en tant que maker ou taker. Il est préférable de prendre en compte les frais globaux et les réductions disponibles si vous négociez un certain montant chaque mois ou si vous détenez la cryptocurrency native d'une bourse.

Remarque importante : certaines applications d'investissement en crypto affirment ne prélever aucun frais, mais ce n'est pas tout à fait exact. Au lieu de vous facturer des frais, elles facturent un spread, c'est-à-dire la différence entre le taux auquel elles achètent ou vendent la crypto. Les écarts peuvent, et c'est souvent le cas, se révéler beaucoup plus chers que si vous payiez un pourcentage de frais de transaction.

Frais de retrait

De nombreux échanges facturent des frais pour retirer des pièces de leur plateforme. Cela peut être un problème si vous préférez transférer vos crypto-monnaies vers un portefeuille tiers sécurisé ou vers un autre marché. Les frais de retrait varient généralement selon la crypto-monnaie.

Si vous prévoyez de transférer votre crypto-monnaie hors d'un échange, vous devez choisir une plateforme qui autorise un certain nombre de retraits sans frais, comme Gemini.

Autres frais

Si vous vous engagez dans des stratégies de négociation plus avancées, comme la négociation sur marge, des frais supplémentaires sont associés à l'emprunt d'argent. Les bourses pour débutants comme Coinbase et Gemini proposent des fonctions d'achat rapide qui entraînent des frais plus élevés. Vous pouvez les éviter en apprenant à acheter et à vendre sur la plateforme de négociation d'une bourse.

Si vous effectuez des achats à l'aide d'une carte de crédit ou de débit, vous risquez de devoir payer une prime à la fois à la bourse et à l'émetteur de votre carte. C'est pourquoi il est préférable d'acheter des crypto-monnaies par virement bancaire ou télégraphique.