Co je indikátor RSI?
Indikátor indexu relativní síly
V nejzákladnější podobě, technická analýza (TA) je proces, při kterém se zpětně zkoumá minulá aktivita na trhu, aby bylo možné odhadnout budoucí cenové pohyby a vzorce na trhu. Většina obchodníků na konvenčních trzích i na trzích kryptoměn je při těchto hodnoceních závislá na specializovaných nástrojích a index relativní síly (RSI) je jedním z nich.
Index relativní síly (RSI) je ukazatel technické analýzy, který byl vytvořen koncem 70. let 20. století jako nástroj, který mohou obchodníci použít k posouzení toho, jak se společnosti daří v určitém časovém období. Název získal podle svých iniciál, které znamenají "relativní síla" a "index". Jedná se v podstatě o oscilátor, který kromě rychlosti (rychlosti) těchto pohybů sleduje i velikost cenových výkyvů. Jinými slovy se jedná o oscilátor hybnosti. V závislosti na profilu obchodníka a způsobu, jakým nastavuje své obchody, může být index relativní síly (RSI) velmi užitečným nástrojem.
V roce 1978 přišel J. Welles Wilder s myšlenkou indikátoru známého jako index relativní síly. Spolu s dalšími indikátory TA, jako jsou Parabolic SAR, Average True Range (ATR) a Average Directional Index, jej publikoval ve své knize New Concepts in Technical Trading Systems (ADX).
Wilder pracoval jako strojní inženýr a developer, než se stal technickým analytikem. Na burze začínal kolem roku 1972, ale neměl na ní příliš štěstí. O několik let později vložil Wilder všechny své předchozí obchodní znalosti a zkušenosti do matematických vzorců a indikátorů. Tyto vzorce a ukazatele nakonec používalo velké množství obchodníků po celém světě. Kniha byla napsána a vydána za pouhých šest měsíců, a přestože byla napsána v 70. letech, mnoho chartistů a obchodníků ji dodnes používá jako referenční příručku.
Jak funguje indikátor RSI?
Ve výchozím nastavení vypočítává index relativní síly (RSI) procentuální změnu ceny za období 14 období (14 dní na denních grafech, 14 hodin na hodinových grafech atd.). Vzorec bere průměrný zisk, který cena za toto období zaznamenala, a dělí jej průměrnou ztrátou, kterou zaznamenala. Výsledky se pak zobrazí na stupnici, která se pohybuje od 0 do 100.
Index relativní síly (RSI) je příkladem indikátoru hybnosti, což je forma technického obchodního nástroje, který sleduje tempo, jakým se cena (nebo data) pohybuje. Jak již bylo řečeno, RSI je ukazatel hybnosti. Je známkou toho, že na trhu dochází k agresivnímu nakupování, když se momentum zvyšuje a cena zároveň roste. Pokud dochází k nárůstu hybnosti, která se pohybuje opačným směrem, je to známka toho, že se zvyšuje množství prodejních tlaků.
Index relativní síly (RSI) je oscilující ukazatel, který mohou obchodníci použít k lepšímu rozpoznání, kdy se podmínky na trhu staly překoupenými nebo přeprodanými. S přihlédnutím ke 14 časovým obdobím přiřazuje ceně aktiva hodnotu na stupnici od 0 do 100. Pokud je skóre RSI 30 nebo nižší, znamená to, že se cena aktiva pravděpodobně blíží svému historickému maximu (je překoupená). Pokud je však skóre vyšší než 70, ukazuje, že cena aktiva je pravděpodobně blízko svého historického minima (přeprodaná) pro dané období.
Přestože standardní nastavení RSI je 14 období, obchodníci mají možnost jej změnit, aby buď zvýšili citlivost (použitím méně období) nebo snížili citlivost (použitím více období) (více období). Proto je RSI, který analyzuje pouze posledních sedm dní, citlivější na změny ceny než ten, který zkoumá posledních 21 dní. Kromě toho lze ukazatel RSI pro krátkodobé obchodní nastavení upravit tak, aby za přeprodané, resp. překoupené považoval úrovně 20 a 80 (namísto úrovní 30 a 70), což snižuje jeho náchylnost k vytváření zavádějících signálů.
Jak používat RSI na základě divergence
Kromě skóre RSI 30 a 70, které může indikovat potenciálně přeprodané a překoupené tržní podmínky, se obchodníci snaží pomocí RSI předpovídat obraty trendů nebo rozpoznat úrovně podpory a odporu. Skóre RSI 30 a 70 naleznete zde. Strategie, jako je tato, je založena na tzv. býčí a medvědí rozdíly na trhu.
Když se cena aktiva a jeho skóre RSI pohybují v opačných směrech, vzniká okolnost známá jako býčí divergence. V důsledku toho skóre RSI stoupá, což má za následek větší minima, zatímco cena klesá, což má za následek nižší minima. To je to, co se nazývá "býčí" divergence, a ukazuje to, že nákupní tlak je stále větší navzdory tomu, že ceny jdou opačným směrem.
Na druhou stranu medvědí divergence mohou naznačovat, že trh ztrácí dynamiku, přestože jeho cena roste. Z tohoto důvodu se skóre RSI snižuje, což má za následek nižší maxima, zatímco růst ceny aktiva má za následek větší maxima.
Je však důležité mít na paměti, že divergence RSI nejsou zdaleka tak spolehlivé, když dochází k výrazným pohybům na trhu. To znamená, že silný klesající trend může vykazovat řadu býčích divergencí, než je skutečně dosaženo dna. Z tohoto důvodu divergence RSI nejlépe fungují na trzích, které mají nižší úroveň volatility (s bočními pohyby nebo jemnými trendy).
Závěrečné myšlenky
Při použití indikátoru indexu relativní síly je třeba vzít v úvahu několik zásadních aspektů, včetně nastavení, skóre (30 a 70) a býčí a medvědí divergence. Vždy je však třeba mít na paměti, že žádný technický signál není 100% přesný, zejména pokud je využíván samostatně. To je důležité mít na paměti zejména při obchodování. Obchodníci by mohli zvážit využití ukazatele indexu relativní síly (RSI) ve spojení s dalšími ukazateli, aby se vyhnuli sledování zavádějících signálů.
