Technische Analyse (TA) Grondbeginselen
Een van de meest populaire benaderingen om de financiële markten te analyseren staat bekend als technische analyse, of TA. Het gebruik van TA is mogelijk op bijna elke soort financiële markt, waaronder aandelen, FX, goud en cryptocurrencies.
Hoewel het niet al te moeilijk is om de fundamentele ideeën achter technische analyse te begrijpen, is het een hele uitdaging om een expert op dit gebied te worden. Leren hoe u voortdurend succesvol kunt handelen is een proces dat tijd vergt. Het ontwikkelen van uw eigen handelsmethoden en leren hoe u uw eigen ideeën voor trades kunt bedenken, vergt een aanzienlijke hoeveelheid ervaring. U zult een beter inzicht krijgen in uw capaciteiten, in staat zijn de gebieden aan te wijzen waarop u tekortschiet en u uiteindelijk meer controle voelen over de keuzes die u maakt met betrekking tot beleggingen en trades. In dit artikel worden niet alleen enkele van de meest typische blunders bij technische analyse behandeld, maar ook enkele van de grondbeginselen van het vakgebied.
Wat is een lange positie?
Het kopen van een activum in de veronderstelling dat de prijs ervan zal stijgen staat bekend als het innemen van een long positie, soms afgekort als gewoon long. Long posities worden vaak besproken in verband met vreemde valuta (Forex) of afgeleide producten; zij zijn echter van toepassing op vrijwel elke activaklasse of markttype. Een longpositie kan ook worden ingenomen door een actief op de spotmarkt te kopen in de verwachting dat de prijs ervan in de nabije toekomst zal stijgen.
Verlangen naar een financieel product is de meest populaire strategie om te beleggen, vooral voor nieuwe beleggers die net hun voeten nat maken in de markt. Buy and hold handelsmethoden zijn voorbeelden van lange termijn handelsstrategieën die uitgaan van het idee dat de waarde van de onderliggende waarde in de loop der tijd zou stijgen. In deze context verwijst de term "buy and hold" naar het simpelweg long gaan voor een aanzienlijke hoeveelheid tijd.
Dat een handelaar een long positie heeft, betekent echter niet altijd dat hij verwacht te profiteren van een prijsstijging. Neem bijvoorbeeld leveraged tokens. De prijs van BTCDOWN heeft een negatieve correlatie met de prijs van Bitcoin. De prijs van BTCDOWN zal dalen als Bitcoin's prijs een stijging ondervindt. De prijs van BTCDOWN zal stijgen als reactie op een daling van de waarde van Bitcoin. Zo bezien is het innemen van een long positie in BTCDOWN gelijk aan het anticiperen op een daling van de koers van bitcoin.
Wat is kortsluiten?
Bij een shortpositie, soms ook gewoon short genoemd, wordt een activum verkocht met het doel het later tegen een lagere prijs terug te kopen. Omdat het mogelijk is short te gaan met geleende activa, is de margehandel sterk verbonden met short gaan. Het wordt echter ook vaak gebruikt in de markt voor derivaten, en het is mogelijk om dit te doen met een eenvoudige spotpositie. De vraag is hoe shorting precies werkt.
Bij short selling op de spotmarkt is het proces vrij eenvoudig. Stel dat u reeds Bitcoin bezit en verwacht dat de prijs ervan in de nabije toekomst zal dalen. U besluit uw Bitcoin te verkopen voor US-dollars omdat u verwacht het in de nabije toekomst tegen een lagere prijs terug te kopen. Als je Bitcoin verkoopt tegen een hoge prijs met de bedoeling het weer te kopen tegen een lagere prijs, is dit een soort shorting van de cryptocurrency. Niet al te moeilijk. Maar hoe zit het met het gebruik van geleend geld om short te gaan? Laten we eerst onderzoeken hoe goed dat werkt.
Je leent jezelf een goed waarvan je denkt dat het in waarde zal dalen, zoals bijvoorbeeld een aandeel of een cryptocurrency. Je zet het meteen te koop. In het geval dat de deal in uw voordeel uitpakt en de prijs van het actief daalt, moet u dezelfde hoeveelheid van het geleende item terugkopen. U bent verantwoordelijk voor de terugbetaling van de geleende activa, samen met eventuele rente, en u maakt winst op het verschil in kosten tussen de prijs waartegen u ze eerst verkocht en de prijs waartegen u ze terugkoopt.
De vraag is nu, hoe ziet het eruit om Bitcoin te shorten met geleend geld? Zullen we een voorbeeld bekijken? We zetten het benodigde onderpand in om één bitcoin te lenen, en vervolgens verkopen we die meteen voor tienduizend dollar. Nu hebben we $10.000 ontvangen. Bedenk dat de vraagprijs is verlaagd tot $8.000: we betalen onze verplichting van één Bitcoin plus de opgelopen rente af door één Bitcoin te kopen. Omdat wij Bitcoin hebben verkocht tegen een oorspronkelijke prijs van $10.000 en vervolgens hebben teruggekocht tegen een prijs van $8.000, bedraagt onze winst $2.000. (minus de rentebetaling en de transactiekosten).
Wat is het orderboek?
Het orderboek is een verzameling van alle actieve orders voor een bepaald activum, gerangschikt in aflopende prijsvolgorde. Het orderboek wordt bijgewerkt wanneer een klant een order opgeeft die niet onmiddellijk door het bedrijf wordt uitgevoerd. Het blijft daar totdat een ander order binnenkomt om het uit te voeren of het oorspronkelijke order wordt geannuleerd.
Orderboeken zullen voor elk platform anders zijn, maar over het algemeen bevatten ze vrijwel dezelfde informatie. U kunt het aantal orders zien dat op verschillende prijsniveaus is geplaatst.
Orders die worden geplaatst in het orderboek van een cryptocurrency exchange of een online handelsplatform worden gematcht door een stuk software dat bekend staat als de matching engine. U kunt dit systeem beschouwen als het brein van de beurs, aangezien het ervoor moet zorgen dat de transacties ook echt worden uitgevoerd. Samen met het orderboek is deze technologie een fundamenteel onderdeel van het idee van elektronische uitwisseling.
Wat is de diepte van het orderboek?
Een grafische weergave van alle openstaande orders die nu in het orderboek aanwezig zijn, staat bekend als de diepte van het orderboek, die ook vaak de diepte van de markt wordt genoemd. Het overgrote deel van de tijd worden kooporders aan de ene kant van de grafiek geplaatst en cumulatief weergegeven, terwijl aan de andere kant van de grafiek verkooporders worden weergegeven. Wanneer in meer algemene termen over het orderboek wordt gesproken, kan de uitdrukking "diepte van het orderboek" ook verwijzen naar de hoeveelheid liquiditeit die het orderboek kan opnemen. De "diepte" van de markt houdt rechtstreeks verband met de hoeveelheid liquiditeit die in het orderboek beschikbaar is. In dit opzicht is een markt met een groter aanbod aan liquiditeit in staat grotere orders te absorberen zonder dat dit een merkbare invloed heeft op de prijs. Een markt die niet over voldoende liquiditeit beschikt, kan dat daarentegen niet. Anderzijds kunnen grote orders een aanzienlijk effect op de koers hebben als de markt illiquide is. Dit komt doordat grote orders meer middelen nodig hebben om te worden uitgevoerd.
Wat is een marktorder?
Een order om te kopen of te verkopen tegen de beste prijs die momenteel op de markt beschikbaar is, staat bekend als een marktorder. Eenvoudig gezegd is dit de route die u het snelst in of uit een markt brengt.
Wanneer u een marktorder plaatst, zegt u in wezen: "Ik wil deze order uitvoeren tegen de hoogste prijs die ik op dit moment kan krijgen".
Uw marktorder blijft orders uit het orderboek uitvoeren totdat het order volledig is uitgevoerd. Hierdoor kunnen grote handelaren, soms bekend als walvissen, een onevenredig grote invloed hebben op de prijs wanneer zij marktorders inzetten. Een groot marktorder kan aanzienlijke hoeveelheden liquiditeit uit het orderboek verwijderen. Hoe dan? In de context van ons gesprek over slippage, laten we het eens overlopen.
Wat is slippage in trading?
Als het gaat om marktorders, is er zoiets als slip die u te allen tijde in gedachten moet houden. Wanneer wij zeggen dat marktorders worden gevuld tegen de best beschikbare prijs, bedoelen wij dat zij orders uit het orderboek blijven vullen totdat de volledige order is uitgevoerd. Dit is wat we bedoelen als we zeggen dat marktorders worden gevuld tegen de best beschikbare prijs.
Maar wat gebeurt er als er niet genoeg liquiditeit is rond de prijs waartegen u wilt kopen of verkopen om een grote marktorder uit te voeren? Het is mogelijk dat de prijs waartegen uw order wordt uitgevoerd, aanzienlijk verschilt van de prijs waartegen u had verwacht dat het zou worden uitgevoerd. Slippage is de term die wordt gebruikt om dit verschil aan te duiden.
Stel dat u geïnteresseerd bent in het openen van een long positie in een alternatieve cryptocurrency die 10 BTC waard is. Deze alternatieve cryptocurrency wordt echter verhandeld op een platform dat een beperkt liquiditeitsniveau heeft, en de marktwaarde ervan is slechts enigszins significant. Als u een marktorder gebruikt, blijft deze orders uit het orderboek uitvoeren totdat de volledige order van 10 BTC is voldaan, zelfs als u een van die orders annuleert. U zou uw order van 10 BTC kunnen uitvoeren op een markt met veel liquiditeit zonder grote gevolgen voor de prijs. Aangezien er echter een gebrek aan liquiditeit is in deze specifieke markt, is het mogelijk dat het orderboek niet voldoende kooporders bevat om de huidige prijsrange te dekken.
Het is mogelijk dat u tegen de tijd dat de volledige aankoop van 10 BTC is uitgevoerd, ontdekt dat de gemiddeld betaalde prijs veel hoger was dan u had verwacht. Uw marktorder werd gekoppeld aan orders die veel duurder waren dan de oorspronkelijke prijs als gevolg van de schaarste aan verkooporders, waardoor uw marktorder, om het anders te zeggen, in het orderboek omhoog klom.
Bij de handel in altcoins moet u rekening houden met de mogelijkheid van slippage, omdat bepaalde handelsparen mogelijk niet over voldoende liquiditeit beschikken om uw marktorders uit te voeren.
Wat is een limietorder?
Een order om een artikel te kopen of te verkopen tegen een bepaalde prijs of een betere prijs wordt een limietorder genoemd. De naam die aan deze prijs wordt gegeven is de limietprijs. Aankooporders tegen een limiet worden uitgevoerd tegen de limietprijs of een lagere prijs, en verkooporders tegen een limiet worden uitgevoerd tegen de limietprijs of een hogere prijs.
Wanneer u een limietorder plaatst, zegt u in wezen: "Ik wil deze order uitvoeren tegen deze precieze prijs of beter, maar nooit slechter".
Met een limietorder hebt u meer controle over het punt waarop u een bepaalde markt betreedt of verlaat. Het zorgt er in feite voor dat uw aankoop nooit wordt uitgevoerd tegen een prijs die lager is dan de prijs die u als beoogde prijs hebt opgegeven. Er is echter een nadeel aan verbonden. Het is mogelijk dat de markt uw prijsstelling nooit bereikt, waardoor uw bestelling niet wordt uitgevoerd. Dit kan ertoe leiden dat u in veel verschillende scenario's een mogelijke zakelijke kans mist.
De keuze om een limietorder of een marktorder te plaatsen is er een die elke handelaar voor zichzelf moet maken. Het is mogelijk dat sommige handelaren alleen de ene of de andere strategie gebruiken, terwijl anderen beide strategieën gebruiken, afhankelijk van de marktomstandigheden. Het is essentieel dat u de werking ervan begrijpt om tot een voor u passende conclusie te komen.
Wat is een stop-loss order?
Laten we het hebben over stop-loss orders nu we in het vorige deel de markt- en limietorders hebben behandeld. Een stop-loss order is een variant van een limiet- of marktorder die niet wordt uitgevoerd totdat een bepaalde prijs is bereikt. De naam die aan deze prijs wordt gegeven is de "stopprijs".
De belangrijkste functie van een stop-loss order is een bovengrens te stellen aan de verliezen van een handelaar. Een invalidatiepunt is een prijsniveau dat vooraf voor elke transactie moet worden vastgesteld. Dit punt bepaalt of de transactie al dan niet legitiem is. Op dit punt realiseert u zich dat uw oorspronkelijke concept gebrekkig was, wat aangeeft dat u uit de markt moet stappen om geen extra verliezen te lijden. Daarom is de plaats waar u normaal gesproken uw stop-loss order moet plaatsen het ongeldigverklaringspunt.
Hoe werkt een stop-loss order? Zoals eerder besproken kan een stop-loss order de vorm aannemen van een limiet- of een marktorder. Daarom worden deze varianten vaak respectievelijk stop-limit order en stop-market order genoemd. De stop-loss order wordt pas geactiveerd als een bepaalde prijs is bereikt, wat het belangrijkste punt is om te begrijpen (de stopprijs). Wanneer de prijs van het stop order wordt bereikt, wordt één van de twee orders uitgevoerd, een marktorder of een limietorder. U stelt in wezen de trigger voor uw markt- of limietorder in op de door u gekozen stopprijs.
Dit gezegd zijnde, is er één ding waar u rekening mee moet houden. Limietorders zullen alleen worden gevuld tegen de limietprijs of een betere prijs, en nooit tegen een lagere prijs. Als u een stop-limiet order gebruikt als uw stop-loss strategie en de markt stort plotseling in, dan kan de prijs zich snel verwijderen van uw limietprijs, waardoor uw order onvervuld blijft. Dit kan zelfs gebeuren als u een stop-limiet order hebt geplaatst. Anders gezegd, uw stop-limiet order wordt dan uitgevoerd, maar uw limietorder wordt niet gevuld vanwege de plotselinge prijsdaling. Daarom worden stop-marktorders vaak gezien als veiliger dan stop-limietorders. Zij zorgen ervoor dat u altijd verzekerd bent van het verlaten van de markt zodra uw ongeldigheidsdrempel is bereikt, ongeacht hoe hard de marktomstandigheden kunnen worden.
Wat zijn makers en nemers?
Wanneer u een order plaatst die niet onmiddellijk wordt uitgevoerd maar in het orderboek wordt geplaatst, wordt u beschouwd als een maker. U wordt beschouwd als een "maker" van liquiditeit omdat de door u geplaatste order meer liquiditeit toegevoegd aan het orderboek.
In de meeste gevallen worden limietorders verwerkt als makerorders; dit is echter niet altijd het geval. Neem bijvoorbeeld het scenario waarin u een limietkooporder plaatst met een limietkoers die veel hoger is dan de koers waartegen het actief nu wordt verhandeld. Uw order wordt uitgevoerd in overeenstemming met de marktprijs, aangezien u hebt aangegeven dat deze kan worden uitgevoerd tegen de limietprijs of beter. De marktprijs is nu lager dan uw limietprijs.
Wanneer u een order plaatst die onmiddellijk wordt uitgevoerd, wordt u beschouwd als een nemer van de order. Uw order wordt onmiddellijk gekoppeld aan een order die zich al in het orderboek bevindt, in plaats van als een nieuw order aan het orderboek te worden toegevoegd. U wordt beschouwd als een "taker" omdat u liquiditeit aan het orderboek onttrekt. Omdat u uw order uitvoert tegen de beste onmiddellijk beschikbare marktprijs, worden marktorders altijd beschouwd als takerorders.
Sommige beurzen gebruiken een kostenstructuur met vele niveaus om handelaren aan te moedigen liquiditeit in de markt te brengen. Het is immers in hun eigen belang om handelaren met grote volumes te verleiden aan hun beurs deel te nemen, aangezien liquiditeit nog meer liquiditeit aantrekt. Aangezien makers degenen zijn die liquiditeit naar de beurs brengen, zijn zij degenen die vaak minder kosten betalen dan takers in dit soort systemen. In bepaalde omstandigheden kunnen zij de producenten zelfs vergoedingen terugbetalen.
Wat is de bid-ask spread?
Het verschil tussen de hoogste aankooporder (de bid) en de laagste verkooporder (de ask) voor een bepaalde markt wordt de bid-ask spread genoemd. Het verschil tussen de hoogste prijs waartegen een verkoper bereid is te verkopen en de laagste prijs waartegen een koper bereid is te kopen is in feite waar deze term naar verwijst.
Een techniek om te bepalen hoe liquide een markt is, is te kijken naar het verschil tussen de bied- en laatprijs. Hoe lager het verschil tussen bied- en laatprijs is, hoe liquider de markt is. Het verschil tussen de bied- en de laatprijs kan ook worden gezien als een weerspiegeling van vraag en aanbod voor een bepaald product. De "vraagzijde" van de markt vertegenwoordigt in deze context het aanbod, terwijl de "biedzijde" de vraag vertegenwoordigt.
Als u een marktkooporder plaatst, wordt deze uitgevoerd tegen de laagste vraagprijs die momenteel beschikbaar is. Aan de andere kant, als u een marktverkooporder plaatst, wordt de order uitgevoerd tegen de hoogst beschikbare biedprijs.
Wat is een kandelaargrafiek?
Een grafische voorstelling van de prijs van een artikel over een bepaalde periode wordt een kandelaargrafiek. Hij is opgebouwd uit candlesticks, waarbij elke candlestick staat voor een bepaalde periode. Bijvoorbeeld, een grafiek met gegevens van één uur gebruikt kandelaars die elk een periode van één uur vertegenwoordigen. Een grafiek met een tijdsbestek van één dag toont candlesticks die elk staan voor een periode van één dag, enzovoort.
De Open, de High, de Low en de Close vormen de vier datapunten waaruit een candlestick bestaat (ook OHLC-waarden genoemd). De Open en Sluit koersen vertegenwoordigen respectievelijk de eerste en de laatste koers van de opgegeven periode, terwijl de Low en High koersen respectievelijk de laagste en hoogste koersen weergeven.
Een van de belangrijkste instrumenten voor de interpretatie van financiële gegevens is een soort grafiek die een kandelaargrafiek wordt genoemd. Candlesticks werden voor het eerst gebruikt in Japan in de 17e eeuw, maar ondergingen een periode van verfijning in het begin van de 20e eeuw dankzij de inspanningen van commerciële pioniers als Charles Dow.
Wat is een kaarspatroon?
Een belangrijk principe van technische analyse is dat het gedrag van prijzen in het verleden nuttige inzichten kan verschaffen over het gedrag van prijzen in de toekomst. Hoe kunnen candlesticks in dit kader precies van nut zijn? Het doel is patronen te herkennen op de kandelaargrafiek en handelsstrategieën te ontwikkelen op basis van dergelijke patronen.
Kandelaargrafieken bieden handelaars een nuttig instrument om de marktstructuur te analyseren en te bepalen of de huidige marktomgeving bullish of bearish is. Zij kunnen ook worden gebruikt om interessante gebieden op een grafiek aan te geven, zoals steun- of weerstandsniveaus of waarschijnlijke omkeerpunten. Dit zijn de punten op de grafiek die vaak een toename van het handelsvolume laten zien.
Kandelaarpatronen zijn een ander fantastisch hulpmiddel voor risicobeheer, omdat zij handelsinstellingen kunnen geven die gespecificeerd en specifiek zijn voor de handelaar. Hoe? Kandelaarpatronen, aan de andere kant, kunnen duidelijke koersdoelen specificeren en punten waarop het patroon onjuist is. Handelaren zijn daardoor in staat handelsopstellingen te bedenken die zeer nauwkeurig en gereglementeerd zijn. Als gevolg hiervan maken traders in zowel forex als cryptocurrencies veelvuldig gebruik van candlestick patronen.
Wat is een trendlijn?
Trendlijnen zijn een instrument dat vaak wordt gebruikt door zowel handelaars als technische analisten. Op een grafiek verschijnen ze als lijnen die verschillende punten van gegevens met elkaar verbinden. De koers is bijna altijd opgenomen in deze gegevens, hoewel dat niet altijd het geval is. Daarnaast tekenen sommige traders trendlijnen op andere technische indicatoren en oscillatoren.
Het primaire doel van het vaststellen van trendlijnen is het vergemakkelijken van de visualisatie van bepaalde facetten van de koersbeweging. Handelaren kunnen met deze methode de algemene trend en de structuur van de markt bepalen.
Het is mogelijk dat sommige traders alleen op trendlijnen vertrouwen om een dieper inzicht te krijgen in de marktstructuur. Het is mogelijk dat anderen ze gebruiken om voor zichzelf handelsideeën te genereren op basis van hoe de trendlijnen interageren met de prijs.
Aan een grafiek die vrijwel elke tijdspanne weergeeft, kunnen trendlijnen worden toegevoegd om de gegevens te helpen interpreteren. Aan de andere kant hebben, net als bij elk ander instrument voor marktonderzoek, trendlijnen die op hogere tijdframes worden getekend de neiging betrouwbaarder te zijn dan trendlijnen die op kortere tijdframes worden getekend.
De sterkte van een trendlijn is een andere factor waarmee in dit verband rekening moet worden gehouden. Wil een trendlijn als echt worden beschouwd, dan moet deze volgens de standaard betekenis van de term minstens twee keer, en bij voorkeur drie keer, contact maken met de koers. In het algemeen wordt een trendlijn als betrouwbaarder beschouwd naarmate de koers hem vaker heeft "getest" of "aangeraakt".
Wat zijn steun en weerstand?
Bij handelen en technische analyse zijn steun en weerstand twee van de meest fundamentele begrippen die u moet begrijpen.
Een steunniveau is een niveau waarop de prijs "een bodem vindt". Anders gezegd, een steunniveau is een gebied met aanzienlijke vraag, waar kopers binnenkomen en de prijs opdrijven.
De term "plafond" verwijst naar het punt waarop de prijs op weerstand stuit. Een weerstandsniveau duidt op een locatie met een aanzienlijk aanbod, dat fungeert als een ingangspunt voor verkopers die de prijs proberen te drukken.
U zou nu moeten weten dat niveaus van respectievelijk meer vraag en meer aanbod steun en weerstand vormen. Bij steun en weerstand spelen echter nog veel meer zaken een rol.
Indicatoren van prijsbeweging zoals trendlijnen, voortschrijdende gemiddelden, Bollinger Bands, Ichimoku Clouds en Fibonacci Retracement zijn voorbeelden van technische hulpmiddelen die kunnen worden gebruikt om mogelijke steun- en weerstandsniveaus te voorspellen. In feite worden ook bepaalde componenten van de menselijke psychologie gebruikt. Hierdoor kunnen de manieren waarop handelaren en beleggers steun en weerstand gebruiken in hun unieke handelsstrategieën sterk verschillen.
Veelgemaakte fouten bij het handelen met technische analyse
1. Je verlies niet beperken
Laten we beginnen met een citaat van Ed Seykota, die betrokken is bij de handel in grondstoffen:
"De componenten van succesvol handelen zijn, in volgorde van belangrijkheid: (1) verliezen minimaliseren, (2) verliezen minimaliseren, en (3) verliezen minimaliseren. Als u in staat bent deze drie richtlijnen na te leven, bestaat de mogelijkheid dat u succesvol bent.
Ook al lijkt dit een eenvoudige stap, het is van cruciaal belang dat het belang ervan te allen tijde wordt benadrukt. Het beschermen van uw financiële middelen moet altijd uw eerste zorg zijn als het gaat om financiële activiteiten zoals handelen en beleggen.
Voor het eerst handelen kan een zeer zenuwslopende ervaring zijn. Als u net begint, is een goede strategie om in gedachten te houden dat het eerste waar u zich op moet richten het voorkomen van mislukking is in plaats van het bereiken van succes. Daarom kan het gunstig zijn om met een kleinere positiegrootte te beginnen, of misschien helemaal geen geld te riskeren. U kunt bijvoorbeeld uw handelstechnieken oefenen op het testnet van Binance Futures voordat u uw zuurverdiende geld op het spel zet. In deze aanpak kunt u uw vermogen behouden en het pas op het spel zetten nadat u een track record van consequent positieve resultaten hebt opgebouwd.
Het vaststellen van een verlieslimiet is een gezonde zakelijke praktijk. Al uw transacties moeten een punt hebben waarop ze ongeldig worden. Dit is het punt waarop u "het medicijn moet innemen" en moet toegeven dat uw handelsplan niet deugde. Als u de handel niet met deze instelling benadert, is het waarschijnlijk dat u het in de loop van uw handelscarrière niet goed zult doen. Zelfs één slechte beweging kan veel schade toebrengen aan uw portefeuille, en het kan zijn dat u uiteindelijk moet vasthouden aan verloren posities terwijl u wacht tot de markt weer beter wordt.
2. Overtrading
Wanneer u actief handelt, is het vaak een misverstand te denken dat u voortdurend met een transactie bezig moet zijn. Handelen vereist een aanzienlijke hoeveelheid studie evenals een aanzienlijke hoeveelheid "zitten" en geduldig wachten. Bij sommige handelstactieken moet u wellicht wachten met het aangaan van een transactie totdat u een betrouwbaar signaal krijgt. Zelfs als zij slechts drie deals per jaar sluiten, kunnen sommige handelaren toch uitzonderlijke opbrengsten voor hun investeringen genereren.
Kijk eens naar de volgende opmerking van Jesse Livermore, een invloedrijke handelaar en een van de eerste voorstanders van day trading:
"Zitten is hoe geld wordt verdiend, niet handelen," zoals het gezegde luidt.
Maak er een punt van om niet alleen een transactie aan te gaan voor het doel ervan. U bent niet verplicht te allen tijde een transactie aan te gaan. In sommige marktomstandigheden kan niets doen en wachten tot de kans zich voordoet, lucratiever zijn dan handelen op het moment zelf. Uw investering wordt op deze manier beschermd, en u kunt deze snel weer inzetten als er weer winstgevende handelskansen beschikbaar komen. U moet gewoon geduld hebben en onthouden dat kansen zich altijd weer zullen aandienen; u hoeft er alleen maar op te wachten.
Een soortgelijke fout bij het handelen is dat men zich te veel richt op kleinere tijdsperioden. Analyse uitgevoerd op langere tijdsperiodes zal in de regel meer betrouwbare resultaten opleveren dan analyse uitgevoerd op kortere tijdspannes. Als gevolg daarvan zullen korte tijdseenheden veel marktruis genereren, waardoor u wellicht vaker dan anders trades zult initiëren. Handelen op kleinere tijdframes resulteert vaak in een slechte risico-beloningsverhouding; dit wil niet zeggen dat er geen winstgevende scalpers of kortetermijnhandelaren zijn; het zijn er alleen niet zoveel. Omdat het zo'n risicovolle handelsmethode is, wordt het niet aanbevolen voor handelaren die net beginnen.
3. Wraak handel
Het is niet ongebruikelijk dat handelaren proberen een groot verlies dat zij hebben geleden onmiddellijk goed te maken. Deze praktijk wordt "wraakhandel" genoemd. Het maakt niet uit of u een technisch analist, een daytrader of een swingtrader wilt zijn; het belangrijkste is dat u geen oordeel velt op basis van uw emoties.
Als het goed gaat, of zelfs als je kleine foutjes maakt, is het eenvoudig om je kalmte te bewaren. Maar kunt u uw kalmte bewaren zelfs wanneer alles verkeerd lijkt te gaan? Bent u in staat om gedisciplineerd te blijven en uw handelsstrategie te volgen, zelfs wanneer iedereen uit zijn dak gaat?
Het is belangrijk om de term "analyse" in de uitdrukking "technische analyse" op te merken. Dit vraagt natuurlijk om een methodische benadering van het handelen op de markten, nietwaar? Waarom zou u dan binnen een dergelijk kader snelle oordelen willen vellen op basis van uw emoties? Als u tot de beste handelaren wilt behoren, moet u uw kalmte kunnen bewaren, zelfs na het maken van de grootste fouten. Vermijd oordelen op basis van uw emoties en concentreer u in plaats daarvan op het handhaven van een rationeel en analytisch denkkader.
Handelen direct na een aanzienlijk verlies is vaak een recept voor veel grotere verliezen in de toekomst. Als gevolg hiervan kunnen sommige handelaren ervoor kiezen om na een aanzienlijk verlies een bepaalde tijd niet te handelen. Dankzij deze oplossing kunnen zij opnieuw beginnen met handelen met een helder hoofd en een schone lei.
4. Te koppig zijn om van gedachten te veranderen
Als je een goede handelaar wilt worden, moet je niet bang zijn om je standpunt te verleggen als dat nodig is. Veel. Een ding dat met absolute zekerheid kan worden gezegd is dat de marktomstandigheden zeer snel kunnen veranderen. Ze zijn altijd aan verandering onderhevig. Als handelaar is het uw verantwoordelijkheid om deze verschuivingen te identificeren en uw strategie dienovereenkomstig aan te passen. Het is mogelijk dat een handelsaanpak die het in de ene marktomgeving ongelooflijk goed doet, in een andere volledig ineffectief is.
Laten we eens kijken naar wat de illustere handelaar Paul Tudor Jones te zeggen had over zijn holdings:
"Ik ga ervan uit dat elk standpunt dat ik heb onjuist is," zei u.
Het is een nuttige oefening om u te verplaatsen in de positie van de tegenpartij van uw argumenten om de waarschijnlijke fouten in hun redenering te zien. Je investerende stellingen (en conclusies) kunnen vollediger worden als je op deze manier te werk gaat.
Dit brengt nog een andere belangrijke kwestie ter sprake, namelijk de cognitieve vooroordelen. Uw vooroordelen kunnen een aanzienlijke invloed hebben op de beslissingen die u neemt, uw oordeel vertroebelen en het scala aan opties dat u in overweging kunt nemen beperken. U moet er een prioriteit van maken om ten minste inzicht te hebben in de cognitieve vooroordelen die uw handelsstrategieën kunnen beïnvloeden, zodat u beter in staat bent de negatieve effecten van deze vooroordelen te weerstaan.
5. Negeren van extreme marktomstandigheden
Er zijn gevallen waarin het voorspellend vermogen van TA niet meer zo betrouwbaar is als vroeger. Deze kunnen zwarte zwaan gebeurtenissen of andere soorten buitengewone marktsituaties die vooral worden beïnvloed door de emoties van mensen en de psychologie van de massa. Uiteindelijk zijn het vraag en aanbod die de markten sturen, en er zijn momenten waarop een van die factoren erg uit de pas loopt ten opzichte van de andere.
Neem bijvoorbeeld de Relatieve Sterkte Index (RSI)Dat is een voorbeeld van een momentumindicator. Als de waarde lager is dan 30, kan het gevolgde actief worden beschouwd als oververkocht. Als de RSI onder de 30 zakt, betekent dat dan dat er onmiddellijk een transactie moet worden verricht? In geen miljoen jaar! Eenvoudig gezegd, het geeft aan dat de verkoopkant van de markt nu het momentum van de markt beheerst. Met andere woorden, het geeft eenvoudigweg aan dat er meer macht in handen is van verkopers dan van kopers.
Bij ongewone marktomstandigheden kan de RSI hoge waarden bereiken. Het is zelfs mogelijk dat hij in de enkele cijfers terechtkomt, wat dicht bij de absolute minimumwaarde (nul) ligt. Zelfs een dergelijk extreem oversold signaal geeft niet altijd aan dat een ommekeer nabij is.
Als u uw selecties baseert op de extreme metingen die uw technologische apparatuur levert, kunt u uiteindelijk een aanzienlijk bedrag verliezen. Dit geldt vooral tijdens zwarte zwaan situaties, wanneer het vrij moeilijk kan zijn om de activiteit in de prijs te begrijpen. Wanneer de omstandigheden zijn zoals ze nu zijn, is er geen enkel analytisch instrument dat de markten ervan kan weerhouden door te gaan op de manier waarop ze nu bewegen. Daarom is het belangrijk om voortdurend ook met andere aspecten rekening te houden, en niet alleen te vertrouwen op één enkel instrument.
6. Vergeten dat TA een spel van waarschijnlijkheden is
De analyses die met behulp van technische methoden worden uitgevoerd, hebben geen betrekking op absolute waarden. Het gaat om waarschijnlijkheden. Dit geeft aan dat er nooit een garantie is dat de markt zal reageren op de manier die u verwacht, ongeacht de technische benadering waarop u uw plannen baseert. Zelfs als uw onderzoek aangeeft dat er een zeer grote kans is dat de markt omhoog of omlaag gaat, kan niets met absolute zekerheid worden gezegd over de richting waarin de markt zal bewegen.
Bij het formuleren van uw handelsstrategie moet u echt niet vergeten hiermee rekening te houden. Het is nooit een goed idee om te verwachten dat de markt uw analyse zal volgen, ongeacht hoeveel expertise u hebt in de financiële markten. Als u dat doet, brengt u uzelf in gevaar dat u te hoog inzet en te veel inzet op één enkele gebeurtenis, wat kan resulteren in een aanzienlijk geldverlies.
7. Blindelings volgen van andere handelaren
Als u een expert wilt worden op welk gebied dan ook, is het noodzakelijk dat u altijd werkt aan het verbeteren van uw vaardigheden. Als het gaat om handelen op de financiële markten, is dit zeer belangrijk om in gedachten te houden. In feite maken de veranderende omstandigheden van de markt het een absolute must. Het volgen van het voorbeeld van deskundige technische analisten en handelaren is een van de meest effectieve methoden om kennis op te doen.
Om consequent excellent te worden, moet je eerst je eigen talenten identificeren en vervolgens op die vaardigheden voortbouwen. Als u dit doel wilt bereiken, moet u eerst uw eigen sterke punten blootleggen. We kunnen dit uw voorsprong noemen, de kwaliteit die u onderscheidt van andere handelaren in de sector.
Als u veel interviews met grote handelaren leest, zult u zich realiseren dat zij allemaal vrij unieke handelstactieken hebben. Dit is iets wat u in gedachten moet houden. Een handelstechniek die voor de ene handelaar feilloos werkt, kan door een andere handelaar als totaal onpraktisch worden beschouwd. Er is een bijna oneindig aantal methodes om geld te verdienen aan marktactiviteiten. U hoeft alleen maar uit te zoeken welke uw karakter en de manier waarop u handelt het beste aanvult.
De beslissing om een transactie aan te gaan op basis van de analyse van een ander kan soms winstgevend zijn. Aan de andere kant, als u gewoon de acties van andere handelaren kopieert zonder moeite te doen om het grotere geheel te begrijpen, moet u niet verwachten dat deze strategie op lange termijn succesvol zal zijn. Dit betekent natuurlijk niet dat u de voorbeelden van anderen niet moet volgen of er geen kennis van moet opdoen. De meest cruciale vraag is of u het eens bent met het handelsconcept en of het al dan niet verenigbaar is met uw handelsstrategie. Ook al zijn andere handelaren deskundig en hebben ze een goede reputatie, u moet niet gedachteloos in hun voetsporen treden.
